Cette transaction accordera à Torex un intérêt de 100% dans le projet Los Reyes Gold-Silver, élargissant considérablement ses opérations au Mexique.

Torex Gold Resources a scellé un accord définitif pour acquérir toutes les actions ordinaires émises et en circulation de Premier Mining.

Cette transaction accordera à Torex un intérêt de 100% dans le projet Los Reyes Gold-Silver.

Le projet Los Reyes au Mexique est un actif avancé d’exploration / étage de développement. Il contient une ressource minérale souterraine et ouverte combinée d’environ 1,5 million d’onces (MOZ) d’or et 54 MOZ d’argent dans le segment indiqué, ainsi que 538 000 onces d’or et 21,6 moz d’argent dans le segment inféré.

Les actionnaires des premiers mines devraient recevoir 0,060 d’une part Torex pour chaque action détenue. Ce ratio d’échange implique une prime de 32,4% par rapport au prix moyen pondéré en fonction du volume de Premier Mining au 25 juillet 2025.

La présidente et chef de la direction de Torex, Jody Kuzenko, a déclaré: «Le projet Los Reyes représente une occasion unique pour l’équipe Torex de développer un actif de haute qualité avec le potentiel d’une opération à haute marge, à faible capital et à longue durée de vie dans une juridiction que nous connaissons très bien.

«L’acquisition de Premier Mining, et l’acquisition de Reyna Silver, tout-faire précédemment annoncée, soutiennent notre stratégie pour construire systématiquement un producteur de métaux précieux axé sur les Amériques diversifié avec un portefeuille d’actifs en phase de production, de développement et d’exploration.»

La transaction valorise la première mine à environ 449 millions de dollars (617,37 M $ CA), Torex émettant environ 10,5 millions de nouvelles actions. Après la transaction, les actionnaires des premiers mines détiendront environ 10,7% de Torex.

Notamment, la transaction ne nécessite pas de vote des actionnaires de Torex. Cependant, les principales parties prenantes de Premier Mining, dont Pierre Lassonde et les officiers supérieurs, ont accepté de voter en faveur de la transaction.

L’accord est soumis à des conditions de clôture coutumières, y compris les approbations réglementaires et réglementaires. Des frais de résiliation de 12,5 millions de dollars sont stipulés si la transaction n’est pas terminée dans certaines conditions.

L’arrangement verra également le règlement des unités d’actions restreintes de Premier Mining (RSU) et des unités d’actions différées (DSU), avec un ajustement des options et mandats en cours aux conditions de Torex.

Sous réserve des approbations réglementaires, la transaction devrait se terminer au second semestre de 2025 (H2 2025), la radiation des actions de première mine de la Bourse de Toronto à suivre.

CIBC World Markets et Cassels Brock & Blackwell conseillent Torex, tandis que Trinity Advisors Corporation, BMO Nesbitt Burns et Blake, Cassels & Graydon conseillent les premiers mines.

Le directeur et PDG de Premier Mining, Scott Hicks, a déclaré: «L’ajout du projet Los Reyes de haute qualité de Premier Mining au Pipeline Torex, car son prochain actif de développement présente à la fois les actionnaires de Premier Mining et Torex avec une amélioration substantielle de la valeur grâce à cette acquisition basée sur des actions.

«En plus de faire une exposition au complexe de Morelos qui coule librement de Torex, les actionnaires des premiers miniers peuvent continuer à réaliser une création de valeur significative à mesure que Los Reyes est développé avec le bénéfice de l’expérience opérationnelle et de développement de Torex au Mexique.»

De plus, Torex a a annoncé l’acquisition prévue de Reyna Silver pour 36 millions de dollars CA, consolidant davantage sa position dans le secteur minier.